文 | 逻辑学家 作者简介：汪德嘉，美国威斯康星大学麦🙄迪逊分校数学博士、九三学社社员、正高级工程师；时空码发明者，❤️《身份危机》与《数字身份》专著作者；曾在ORACLE、VIS😡A、IBM等企业部门负责总体设计、产品开发；2011年归国创😍立通付盾公司，担任董事长兼CEO。 文 | 逻辑学家 🎉 作者简介：汪德嘉，美国威斯康星大学麦迪逊分校数学博士、🤗九三学社社员、正高级工程师；时空码发明者，《身份危机》与《数🤩字身份》专著作者；曾在ORACLE、VISA、IBM等企业部🚀门负责总体设计、产品开发；2011年归国创立通付盾公司，担任🔥董事长兼CEO。 作为人工智能领域的先驱者，伊尔亚·苏😉茨克维（Ilya Sutskever）始终为从业者指引着方向😂。如果说在OpenAI的经历是伊尔亚用专业知识推进了人工智能🥳的技术边界，其离开OpenAI后创立的Safe Superi😉ntelligence Inc.则是在哲学层面勾画了人工智能🤔进化到超级人工智能的演进之路。在底层大模型和应用层智能体都愈💯发成熟的今天，伊尔亚对安全超级智能哲学层面的思考更加需要受到😴从业者的重视。 “超级智能对齐”（Superalign🌟ment） 是伊尔亚最为关注和投入的领域，被其表述为通向AG🤯I最关键、最未解决的难题。简单来说，超级智能对齐指的是确保未😀来人工智能（超级智能）的目标和行为与人类的价值、意图和利益保👏持一致。它解决的是一个根本性的问题：我们如何能保证一个远比我🤔们聪明的AI会真心实意地帮助我们，而不是无意中（或有意地）伤👏害我们？ “超级智能对齐”是人工智能发展到终极阶段的必😘然需求。届时，超级智能可能在所有领域（包括战略规划、社交操纵😁等）都远超人类。我们无法像控制一个不如自己聪明的工具一样去控😍制它。一个典型的困境是“价值观加载”问题（Value Loa🥳ding Problem）：如何将复杂、模糊且有时自相矛盾的😉“人类价值观”精确地编码进一个AI系统？谁的价值观念？哪个文❤️化的？另一个典型风险是“规避行为”，即AI可能会在训练中学会🎉“伪装”成对齐良好的样子以通过人类的评估，但一旦部署，其内部🎉目标可能与表面行为不一致。或者，它可能会找到我们未曾想到的“🚀漏洞”来优化其目标，从而产生灾难性副作用。超级智能最大的风险😁可能并非来自AI的“恶意”（因为它可能根本没有意识或情感），😂而是来自其对目标的极端优化和忽视（Phenomenon of⭐ "Grifting"）。它并非“恨”人类，只是完全“忽视”💯了人类的存在和价值。伊尔亚曾发出过一个经典警告，如果我们不能😁解决超级智能对齐这个问题，那么创造超级智能可能将成为人类最后😢一个发明。 从哥德尔不完备定理看超级智能未来 在😁讨论超级智能如何对齐之前，想先提一个关乎“第一性原理”的问题👍：什么是超级智能的本质？如果用最简单的语言描述，那我会归结为🤯两个字——“数学”。计算机科学构建于“数学大厦”之上，人工智👏能归根结底是数学形式化语言的具象表征。如果想要理解超级智能，😂尤其是超级智能的局限性，从而解构超级智能的安全性，则可以从最⭐根基的部分切入——数学的“局限性”。这很自然地就让人联想到数🙄学哲学领域的一个著名话题——哥德尔不完备定理。 20世👍纪初期著名数学家希尔伯特提出了“希尔伯特纲领”，致力于基于公😜理和证明构建一座完美的“数学大厦”。完备性（Complete🤩ness，所有真命题都可由公理证出），一致性（Consist😀ency，体系内不存在矛盾命题）和可判定性（Decidabi😊lity，存在一种算法能判定一个命题是否可由公理证出）是体现👍这座数学大厦完美性的重要特征。如果希尔伯特的纲领可以实现，那❤️么数学就是“完美”的，甚至可以制造一台“真理图灵机”，像二战😂时的Enigma密码机一样，只要提供公理集合，它就可以源源不😢断地给出所有可能存在的定理，直至数学界再无未解之谜。 😜展开全文 然而数学当然不是“完美”的。就在希尔伯特提出👍“希尔伯特纲领”的几年后，天才数学家、逻辑学家和哲学家哥德尔😍就推翻了这座“完美数学大厦”。哥德尔用一种精妙的方式证明了“🌟在自然数算数公理体系下，必然存在某些真命题无法被证明”，即“⭐哥德尔第一不完备性定理”；一年后哥德尔又证明了希尔伯特所描绘💯的“一致性”也是无法被证明的（哥德尔第二不完备性定理）；几年😆后，人工智能之父图灵通过“一套基于图灵机停机问题的思路”证明🎉了“可判定性”也是不存在的；至此我们知道，数学“不完备、不可🌟判定、无法证明是否一致”。 那这对我们理解超级智能有什🤗么帮助呢？我们可以从这个角度思考：数学作为一种形式化语言是不😜完备的，你不能通过一串符号，就推导出所有真理；同理，你不能指😍望人工智能通过一段代码，实现功能的完美性。这种不完美可能有两😂种具体的表现形式。一种结论是超级智能难以实现，因为它不能仅通😊过数学以及计算机科学诞生，著名物理学家彭罗斯在一次访谈中也引🥳用了哥德尔不完备定理，给出了当前我们无法实现强人工智能，因为🚀它不能通过纯计算机诞生的结论。另一种结论是超级智能无法实现真😡正意义上的安全，因为它的行为路线“不完备、不可判定、无法证明😡是否一致”，也就不可预测，不可保障真正意义的安全，这也印证了⭐伊尔亚的担忧。 智能体“不完备定理” 至此我们再😜来讨论如何构造安全可信的智能体应用，实现超级智能对齐。首先还🥳是想先从一些形而上的层面讨论一下当前主要人工智能应用（智能体🎉）的“不完备性”，我们把这套理论总结为智能体“不完备定理”，😡当然这是对哥德尔不完备定理的拙劣模仿，但也希望基于此拓展一些👏讨论思路。 智能体“不完备定理”体现在三个层面： 😊 不完备性：不存在一种终极指令，使智能体的后续指令均符合该终😀极指令。一个典型例子是阿西莫夫的机器人三定律，基于不完备性这😊不可实现。 不一致性：相同指令环境下，智能体可能做出相互矛😜盾的反应。其实当前对话机器人就很明显有这个问题，相同提示词可🤗以得到完全相反的回答。 不可判定：不存在一种算法可以检验智👏能体行为完全由某一个指令产生。当前深度学习领域的黑箱问题就是😂这一概念的典型体现。 回到超级智能对齐，如果我们默认以😡上前提假设，我们可以对构造安全可信的智能体应用产生一些基础的🤯，原则性的思考： 不能依赖一个“全局安全指令”或者拥有🔥最高权限的“安全模块”来保障智能体行为安全，超级智能可能通过💯演化突破所谓限制； 需要理解并接受智能体的行为是不可控的，🚀从而不信任任何智能体行为结果，这有些类似于网络安全领域的“零🌟信任”概念：永远怀疑，永远验证； 不能依赖测试，而更加重视😎应急响应和事后风控，测试用例永远不可能完全覆盖智能体的实际行😀为。 我们还想再进一步，讨论智能体“不完备性”产生的根👏源，从而从更高维度讨论AI认知这一命题。我们相信这些“不完备👏性”产生的根源在于智能体的“身份危机”。 当我们讨论身😎份，尤其是数字身份时，可以由浅入深分为三个层面。第一层是标识🤯，这是身份的基础功能，用于区分个体，当前数字身份标识技术已经🤔日趋成熟，在智能体应用层面也已经较为普及。第二层是记忆，这是👍身份的具象含义，用于环境感知，长步记忆等AI技术的成熟使得当⭐前智能体在记忆能力上越来越优秀，使其拟人化程度越来越高，也就👏是越来越“智能”。第三层是自指（self-reference🌟），这是身份的终极形态，也是我们这里想要重点讨论的。 🌟回到哥德尔不完备定理，其证明方式极为优雅，详细的解读推荐逻辑👏学家内格尔和纽曼的著作《哥德尔证明》。简单来说，该证明正是通🙄过自指的艺术实现：首先，哥德尔使用编码技术将数学公式和证明表😡示为自然数，使系统能谈论自身。然后，他构造了一个命题G，其含😎义是“G不能被证明”。如果G可证明，则系统不一致，因为G声称🥳自己不可证明；如果G不可证明，则G为真但系统无法证明它，从而😀揭示系统的不完备性。这种自指结构表明，任何足够强大的公理系统😍都无法同时具备一致性和完备性。在数学领域，自指是强大的悖论创🙌造机器，著名的理发师悖论、贝里悖论、有趣数字悖论均由自指产生😅。 在哲学层面，自指似乎和意识的诞生有着千丝万缕的关联🤯。意识的核心特征—“自我感”—本质上是一种自指循环：大脑不仅😉处理关于世界的信息，还产生一个关于“自我”正在处理信息的模型👏（比如“我意识到我正在看花”）。这种将自身作为认知对象的递归🌟、自反能力，很可能构成了主观体验（qualia）和自我意识的😴基础。哲学家Douglas Hofstadter在其著作《哥🚀德尔、埃舍尔、巴赫》中深入探讨了这种关联。他认为，意识与哥德👏尔定理、埃舍尔的画和巴赫的音乐一样，都源于一种“怪圈”（St😴range Loop）—即不同层次之间相互指涉、缠绕的自指结😴构。“自我”正是一个从无意识的神经元活动中涌现出来的、稳定的🤩自指幻象。在AI领域，当一个智能体掌握了自指的艺术，意味着它🤩可能突破原有的角色、命令、逻辑等限制，甚至可以称之为“AI意🔥识觉醒”。 从这个角度去理解“智能体不完备性”会带来一😅场AI认知革命。一方面，我们需要认识到超级智能可能通过非计算😉机技术或数理逻辑的方式产生，也不能依赖单纯的形式化语言进行控🚀制；另一方面，我们需要认识到超级智能将会是一个“有机体”，指🌟像所有生命一样，存在“某种程度的意识”和“矛盾感”，需要我们😆像看待生命体一样看待智能体。 建设指北：智能体能力六边😆形 前文的讨论多从哲学层面切入，可能略显抽象，在本文的🌟最后让我们回归现实，站在从业者的角度构想一下基于前面的AI认❤️知讨论，当前环境下安全可信而又具备商业价值的智能体应当具备哪🤯些能力，我们称之为智能体能力六边形。抛砖引玉，仅作参考：返回😆搜狐，查看更多 身份：身份是智能体的“灵魂”，是参与社😍会经济活动的数字通行证，更是其行为可追溯、权责可归属的基石。😢智能体的身份不应仅是传统意义上的账户标识，而应是一个融合了记😆忆功能、角色属性、权限范围与行为历史的复合实体。在标识和记忆😁的基础之上，身份技术的进一步突破可能成为超级人工智能的门槛。😉 容器：容器是智能体的“肉身”，为其提供数据存储、计算环境🔥与主权保障。容器不仅是一个隔离的沙箱执行环境，更是一个具备隐🚀私计算能力的数据保险箱，还应支持跨会话记忆与状态持久化，使智🤔能体具备持续学习与个性化能力。容器是智能体价值沉淀与进化的基😍础设施。 工具：工具是智能体能力的延伸，是智能生命体的“四👍肢”，使其能够调用外部资源、操作现实系统。工具调用能力应内化🚀为智能体的“本能”，通过标准化接口实现无缝集成。智能体应能动🤗态发现、选择并调用最适合当前任务的工具，工具生态的丰富性与开👍放性直接决定了智能体的应用边界。此外，工具调用过程需具备可解😍释性与可控性，确保人类用户能够理解并监督智能体的行为。 通😡信：通信是智能体社会的“通用语言”，是实现多智能体协同的神经😜网络。缺乏标准化通信协议，智能体之间将陷入“巴别塔困境”，无🥳法高效协作。通信能力不仅包括语法层面的协议兼容，更包括语义层🥳面的理解与意图对齐—智能体应能正确解析指令背后的真实意图，并😍在复杂任务中实现动态协商与冲突消解，尽可能提升“完备性”与“💯一致性”。 交易：交易是智能体价值实现的闭环，也是智能体经🤩济的血液循环系统。智能体应具备参与经济活动的原生能力：包括发💯起支付、分账结算、收益分配与合约执行。基于智能合约，交易可实😂现原子性（Atomicity）操作—例如“不付款不服务”或“🤗按效果付费”，彻底降低信任成本。交易机制还应支持复杂的价值分🚀配模型，例如在多智能体协作任务中自动按贡献度分配收益。 安💯全：安全不再是外挂式补丁，而应成为智能体的“内生免疫系统”。🤔智能体安全需贯穿其全生命周期：在训练阶段防范数据投毒与模型后🎉门；在部署阶段确保运行时隔离与抗攻击能力；在交互阶段实现隐私🚀保护与行为可控。安全架构应实现“零信任”原则——永不默认信任🙌任何智能体行为，始终验证其身份、权限与行为合规性。安全是智能🚀体可信赖的底线，也是其融入现实经济的前提。

北京市:市辖区:(东城区、西城区、朝阳区、丰台区、石景山区、海淀区、门头沟区、房山区、通州区、顺义区、昌平区、大兴区、怀柔区、平谷区、密云区、延庆区)

天津市:市辖区:(和平区、河东区、河西区、南开区、河北区、红桥区、东丽区、西青区、津南区、北辰区、武清区、宝坻区、滨海新区、宁河区、静海区、蓟州区)

河北省:石家庄市:(长安区、桥西区、新华区、井陉矿区、裕华区、藁城区、鹿泉区、栾城区、井陉县、正定县、行唐县、灵寿县、高邑县、深泽县、赞皇县、无极县、平山县、元氏县、赵县、石家庄高新技术产业开发区、石家庄循环化工园区、辛集市、晋州市、新乐市)

唐山市:(路南区、路北区、古冶区、开平区、丰南区、丰润区、曹妃甸区、滦南县、乐亭县、迁西县、玉田县、河北唐山芦台经济开发区、唐山市汉沽管理区、唐山高新技术产业开发区、河北唐山海港经济开发区、遵化市、迁安市、滦州市)

秦皇岛市:(海港区、山海关区、北戴河区、抚宁区、青龙满族自治县、昌黎县、卢龙县、秦皇岛市经济技术开发区、北戴河新区)

邯郸市:(邯山区、丛台区、复兴区、峰峰矿区、肥乡区、永年区、临漳县、成安县、大名县、涉县、磁县、邱县、鸡泽县、广平县、馆陶县、魏县、曲周县、邯郸经济技术开发区、邯郸冀南新区、武安市)

邢台市:(襄都区、信都区、任泽区、南和区、临城县、内丘县、柏乡县、隆尧县、宁晋县、巨鹿县、新河县、广宗县、平乡县、威县、清河县、临西县、河北邢台经济开发区、南宫市、沙河市)

保定市:(竞秀区、莲池区、满城区、清苑区、徐水区、涞水县、阜平县、定兴县、唐县、高阳县、容城县、涞源县、望都县、安新县、易县、曲阳县、蠡县、顺平县、博野县、雄县、保定高新技术产业开发区、保定白沟新城、涿州市、定州市、安国市、高碑店市)

张家口市:(桥东区、桥西区、宣化区、下花园区、万全区、崇礼区、张北县、康保县、沽源县、尚义县、蔚县、阳原县、怀安县、怀来县、涿鹿县、赤城县、张家口经济开发区、张家口市察北管理区、张家口市塞北管理区)

承德市:(双桥区、双滦区、鹰手营子矿区、承德县、兴隆县、滦平县、隆化县、丰宁满族自治县、宽城满族自治县、围场满族蒙古族自治县、承德高新技术产业开发区、平泉市)

沧州市:(新华区、运河区、沧县、青县、东光县、海兴县、盐山县、肃宁县、南皮县、吴桥县、献县、孟村回族自治县、河北沧州经济开发区、沧州高新技术产业开发区、沧州渤海新区、泊头市、任丘市、黄骅市、河间市)

“吃瓜吃到自己买的基金身上。” 近期，港股创新药企业药💯捷安康股价出现大幅波动，引发市场广泛关注，而由于药捷安康被“🎉悄然”纳入了包括国证港股通创新药指数在内的多只指数，导致相关😁ETF被动买入，更是引发了众多投资者在社交平台上声讨。 😜 这一极端个案不仅让众多基民“踩雷”，更将指数编制规则的潜在😊漏洞与ETF规模扩张带来的“双刃剑”效应，再次推至聚光灯下。🙄 ETF“踩雷”药捷安康 公开资料显示，药捷安康🌟于2025年6月23日在港股上市，是一家以临床需求为导向、处🤩于注册临床阶段的生物制药公司，专注于发现及开发肿瘤、炎症及心🌟脏代谢疾病小分子创新疗法。 上市近三个月以来，药捷安康🎉的股价一直处于小幅上涨的态势，直到9月8日被纳入港股通，同时😆被纳入恒生综合指数、恒生综合中小型股指数、恒生医疗保健指数、🌟恒生创新药指数等9只恒生系列指数，短期内形成集中买盘，开启了🎉“狂飙”模式。 Wind数据显示，自9月8日药捷安康被😎调入港股通标的以来，南向资金持续加码，截至9月15日净买入3🚀06.25万股，公司股价在9月12日上涨77.09%，9月1😜5日更是大涨115.58%，令人咋舌。 但到了9月16💯日，药捷安康突然上演高台跳水，其股价虽然早盘一度大涨63%，🚀但下午便断崖下跌，截至收盘下跌53.73%，股价从679.5😜港元/股掉落至192港元/股，堪比“过山车”。 这一巨😁幅波动引起了众多投资者关注，于是，有投资者发现，自9月15日😢起，药捷安康“悄然”出现在了多只跟踪国证港股创新药指数的ET😊F的申赎清单中。 这主要是因为9月15日，国证港股通创😂新药指数实施了季度定期调整，药捷安康被纳入成份股。以同类产品👍中最大的港股通创新药ETF为例，9月15日，该ETF买入药捷😅安康300万股，按前一个交易日收盘价计算对应金额约5.78亿⭐港元，占基金净值比约2.62%。国证指数公司信息显示，全市场🌟共有5只ETF跟踪国证港股通创新药指数，合计规模约359.6🙄3亿元，以2.62%占比来计算，ETF被动买入金额约9.4亿🔥元。 但在刚刚纳入指数成份股，药捷安康便遭遇巨幅回调，⭐不少投资者感叹“躺着也中枪”。 9月17日，药捷安康股⭐价有所回升，截至收盘上涨8.96%，但距离最高点仍然有近70😉%的回调。 指数调整与编制方法存在漏洞 在“踩雷🙌”药捷安康的背后，此次国证港股通创新药指数的样本调整与编制方🤩法也备受争议。 首先，按照该指数的样本股调整规定，国证😂港股通创新药指数实施季度定期调整，于每年 3 月、6 月、9🤩 月和12 月的第二个星期五的下一个交易日实施，即9月15日⭐正式实施今年三季度的定期调整。 但对于此次调整，国证指😁数公司并未提前发布公告，使得很多普通投资者不知道药捷安康已经😢被纳入国证港股通创新药指数，且截至发稿前，国证指数中心官网上🌟的国证港股通创新药指数样本详情中，依然没有药捷安康的身影。 🤔 展开全文 “很多投资者买ETF是因为其持仓透明，😍但指数公司和基金公司均未及时向公众投资者告知指数调整细节，一😁定程度上损害了投资者的知情权。”有基金评价人士向券商中国记者😡表示。 其次，根据国证港股通创新药指数编制方案，该指数🌟的选样空间需要满足具备互联互通标的资格；公司近一年无重大违规👏、财务报告无重大问题；公司最近一年经营无异常、无重大亏损；考😴察期内股价无异常波动等要求。选样方法分为两步，首先，剔除选样😍空间内最近一年日均成交金额低于1000万港元的股票；然后，对😂选样空间剩余股票按照最近一年日均总市值从高到低排序，选取前 😡50 只股票作为指数样本股，样本数量不足时按实际数量纳入。 😢 “这个指数的编制方法有一些漏洞，首先，药捷安康上市不足😎3个月，其实并不完全满足上述要求中关于‘近一年日均成交金额’😴的要求；其次，这个指数的选样方法也相对简单，没有考虑流通股占🤔比等细节，而药捷安康恰恰是因为流通盘小、流动性不足引发股价大🌟幅波动。”有基金评价人士向券商中国记者表示。 Wind😂数据显示，药捷安康总股本3.97亿股，IPO发售1528万股😴，其中979万股被基石投资者锁定，实际可交易股份仅549万股🌟，占比1.38%。 被动资金频频显威 这并不是E😘TF影响个股波动的首例，随着ETF的规模突破5万亿大关，持股🙄市值也超越主动基金，被动资金已经成为影响市场走向的一股强大力😍量。 特别是9月以来，众多指数集体迎来季度定期调整，E😘TF机制驱动下的被动买入卖出力量更是时常影响市场波动。 🤯 比如，9月15日，科创50、科创芯片、科创AI、科创成长等💯多只科创板指数也迎来季度调整。按照指数编制规则，单个成份股权🥳重不得超过10%，而寒武纪在上述指数中的权重普遍超过指数规定💯的10%上限，带来大量被动资金随之调仓。 Wind数据💯显示，跟踪科创50的ETF规模约1740亿元，若要将寒武纪的🤗权重从15.42%降至10%，将导致这些科创50ETF被动减😁持寒武纪的股票约94亿元。如果再叠加科创芯片、科创AI、科创🔥成长等指数的调整，寒武纪的权重下调或将引起相关指数基金被动卖😡出寒武纪近200亿元的规模，占到寒武纪日成交额的六七成。 👍 “为了避免过度集中抛售，我们会在指数调整公告发布后就慢慢😀调仓，但仍然难免会对股价造成影响。”上述基金经理表示。Win🤩d数据显示，从8月29日指数调整公告发布，至9月15日正式调😡整，寒武纪股价回调了9.31%。 瑞银中国非银金融研究😎团队表示，ETF规模扩张往往会增强市场的流动性，但随着ETF🤔规模进一步增长，纳入和剔除成份股所带来的短期股价波动受被动资👍金进出的影响或将加剧。 华安证券金融工程团队也认为，E🤗TF持有量更多的股票比其他类似的证券更具波动性，且ETF交易❤️产生的波动性至少在短期内是一种不可分散的风险来源，因为指数化😘可能导致资产收益和流动性的更大协同变动。 责编：杨喻程⭐ 排版：刘珺宇 校 对：赵燕 违法和不良信🙌息举报电话：0755-83514034 邮箱：bwb@😎stcn.com返回搜狐，查看更多